PUBLICIDAD

Iberdrola

Après l'interdiction d'importation de la Russie, les marchés émergents pourraient-ils contribuer à satisfaire la demande de pétrole de l'UE ?

L'UE a annoncé l'interdiction des importations de pétrole russe par voie maritime d'ici à la fin de 2022
atalayar-petroleum-extraction-laying

PHOTO/MOHSSEN ASSANIMOG  -   Site d'extraction de pétrole

Les marchés émergents étudient les possibilités de contribuer à satisfaire la demande énergétique de l'UE après l'annonce par l'Union européenne de son intention d'interdire les importations maritimes de pétrole en provenance de Russie. 

Cette mesure, annoncée le 30 mai et devant être mise en œuvre d'ici la fin de l'année, fait partie des sanctions élaborées en réponse à l'invasion de l'Ukraine par la Russie en février.

Environ 90 % des importations de pétrole de l'UE en provenance de Russie arrivent dans des pétroliers transportés par voie maritime, le reste étant acheminé par l'oléoduc Druzhba. L'exemption pour les importations par gazoduc permet à la Hongrie, qui reçoit 65 % de ses importations par gazoduc, et à d'autres pays européens enclavés de maintenir leurs approvisionnements.

Cette décision vise à resserrer le marché du pétrole, qui reste la source la plus importante dans le mix énergétique mondial. L'Agence internationale de l'énergie estime que l'UE devra trouver d'autres sources d'approvisionnement pour environ 2,2 millions de barils par jour (bpj) de pétrole brut et 1,7 million de bpj de produits pétroliers.

En effet, l'interdiction de l'UE a fait grimper les prix du pétrole à plus de 120 dollars le baril dans la semaine qui a suivi son annonce.

Bien que les membres de l'Organisation des pays exportateurs de pétrole (OPEP) et d'autres pays producteurs de pétrole alliés, collectivement connus sous le nom d'OPEP+, aient réagi à l'annonce de l'UE en acceptant d'augmenter leur production de 648 000 bpj pour juillet et août, cela ne compensera pas le manque d'approvisionnement.

Les principaux producteurs de l'OPEP, à savoir l'Arabie saoudite, les Émirats arabes unis, le Koweït et l'Irak, disposent d'une capacité supplémentaire d'environ 4 millions de barils par jour qui pourrait être mise en service rapidement.

Les membres de l'OPEP offrent des options

Des considérations géopolitiques détermineront la manière dont l'UE répondra à ses besoins au cours de l'année, mais la dynamique plus large offre une opportunité aux exportateurs de pétrole des marchés émergents, membres ou non de l'OPEP, d'augmenter leur production pour répondre à la demande.

En plus de renforcer la sécurité énergétique de l'UE et, à son tour, du monde en assurant l'approvisionnement, une augmentation de la production et des exportations de pétrole donnerait un coup de fouet économique à certains marchés émergents, dont beaucoup se remettent encore des effets économiques de la pandémie de COVID-19.

L'un de ces pays est la Libye, membre de l'OPEP. Le pays possède les plus grandes réserves de pétrole d'Afrique et n'est qu'à une courte distance des ports du sud de l'Europe en traversant la Méditerranée, ce qui offre des coûts de transport inférieurs à ceux du pétrole provenant des Amériques ou de l'est du canal de Suez. Elle est également exemptée des réductions de production de l'OPEP+.

La production pétrolière de la Libye a atteint 1,3 million de bpj au début de 2022, bien que les protestations sur les sites de production aient fait chuter la production à 800 000 bpj en avril. Un retour au pic de cette année libérerait du pétrole qui pourrait être exporté vers l'UE.

Le financement est un autre obstacle. La Société nationale libyenne du pétrole a ordonné aux entreprises opérant dans le pays de suspendre leurs activités de maintenance et de forage en raison du retard pris dans l'approbation du budget du gouvernement.

Malgré les difficultés, toute décision de l'UE d'augmenter les importations de pétrole de la Libye pourrait inciter les entreprises privées à investir dans le secteur énergétique du pays. En novembre de l'année dernière, le gouvernement a commencé à solliciter des investissements de la part de compagnies pétrolières internationales et d'autres entreprises multinationales afin d'étendre les opérations pétrolières et de reprendre les activités en amont.

Une autre nation qui en bénéficiera est le Nigeria. Bien que l'OPEP ait augmenté le quota de production du Nigeria de 1,74 million de bpj en avril à 1,8 million de bpj en juin, le pays a eu du mal à atteindre ces objectifs. Il a produit 1,42 million de bpj en mai et, bien qu'il s'agisse du chiffre mensuel le plus élevé pour 2022 à ce jour, le résultat est encore inférieur aux 1,8 million de bpj observés au début de 2020.

La baisse des niveaux de production est depuis longtemps un problème pour le Nigeria, avec une chute de 40 % depuis 2012. Dans un rapport publié en mai, la Banque mondiale a cité le manque d'entretien et la détérioration de l'efficacité des infrastructures comme facteurs clés de ce déclin.

Toutefois, le Nigéria pourrait en bénéficier s'il parvient à augmenter sa production conformément à son quota OPEP révisé.

atalayar-OPEP
REUTERS/DADO RUVIC  -  OPEP
Le potentiel de l'Amérique latine

Par ailleurs, plusieurs marchés émergents non OPEP d'Amérique latine sont considérés comme des sources potentielles d'approvisionnement en pétrole.

Le 6 juin, les médias internationaux ont rapporté que la société énergétique italienne Eni et son homologue espagnole Repsol pourraient commencer à expédier du pétrole vénézuélien vers l'Europe dès le mois prochain, les États-Unis ayant allégé certaines sanctions à l'encontre du pays sud-américain et autorisé la reprise des échanges de pétrole contre de la dette.

Pendant ce temps, la production de pétrole de l'Argentine à partir de gisements de schiste a atteint les niveaux les plus élevés de la décennie en janvier, et les analystes ont déclaré que de nouveaux investissements dans les infrastructures pourraient aider le pays à presque doubler sa production totale d'ici 2026 et à faire passer les exportations des niveaux actuels de moins de 100 000 bpj à plus de 500 000 bpj.

Le gouvernement argentin travaille sur un projet de loi visant à assouplir le contrôle des capitaux sur l'accès aux devises étrangères, ce qui inciterait les entreprises du secteur de l'énergie à augmenter la production de pétrole pour l'exportation.

Ailleurs sur le continent, le président colombien Ivan Duque a déclaré que son pays pouvait produire du pétrole supplémentaire pour répondre aux besoins de l'UE, mais a souligné qu'il avait besoin de plus d'investissements étrangers dans l'exploration et la production.

La production pétrolière de la Colombie s'est élevée en moyenne à 740 000 bpj de janvier à novembre 2021, et le gouvernement a annoncé un objectif d'augmentation de la production en 2022 pour atteindre 780 000-800 000 bpj.

Le Mexique est un autre fournisseur potentiel. La compagnie pétrolière publique Pemex a enregistré un bénéfice net de 6,2 milliards de dollars au premier trimestre 2022, contre un déficit de 2 milliards de dollars à la même période en 2021, alors que la production a augmenté de 2,3 % en glissement annuel.

La société bénéficie d'un fort soutien public et a reçu 2,8 milliards de dollars d'aide publique entre janvier et mars pour l'aider à rembourser sa dette et à financer la construction de la raffinerie d'Olmeca.

Notamment, la production des champs pétroliers privés du Mexique a augmenté de 63 % en glissement annuel au cours des quatre premiers mois de 2022.

Impact sur la transition énergétique

Avec une demande de pétrole en hausse, en particulier à la lumière des pénuries d'approvisionnement résultant de l'invasion russe en Ukraine, la situation a suscité un débat sur les implications que cela pourrait avoir pour la transition énergétique dans les marchés émergents exportateurs de pétrole.

Si certains sont susceptibles d'augmenter la production de pétrole à court terme pour aider à répondre à la demande mondiale, de nombreux gouvernements et entreprises du secteur de l'énergie restent engagés dans le déploiement à long terme des énergies renouvelables.

Par exemple, l'Arabie saoudite, le plus grand exportateur de pétrole au monde, a pour objectif de produire 50 % de son électricité à partir de sources propres d'ici 2030, notamment en augmentant rapidement sa capacité totale d'énergie solaire, qui passera de 455 MW actuellement à 40 GW d'ici 2025.

Les principaux projets comprennent une usine d'hydrogène de 5 milliards de dollars dans la ville intelligente NEOM, ainsi qu'une capacité de production solaire de 400 MW et la plus grande installation de stockage d'énergie hors réseau du monde dans le mégaprojet résidentiel et touristique de la mer Rouge.

Les Émirats arabes unis poursuivent également leurs plans de transition. Le mois dernier, le gouvernement a invité les entreprises à soumissionner pour une participation de 40 % dans une nouvelle centrale solaire de 1,5 GW à Abu Dhabi.

Les pays d'Amérique latine ont également augmenté leurs investissements dans les énergies renouvelables après un effondrement dû à une pandémie en 2020.

Les médias internationaux ont indiqué que le continent a ajouté une capacité solaire et éolienne record de 17,5 GW en 2021. Le Mexique, l'Argentine, le Brésil et le Chili produisent plus de 10 % de leur énergie domestique à partir d'énergies renouvelables. 18 milliards de dollars ont récemment été investis dans de nouveaux projets dans la région.